Approche

Gestion des Risques

La gestion des risques est un élément essentiel de notre processus d'investissement. Elle joue un rôle clé dans notre évaluation des entreprises ainsi que dans la construction de nos portefeuilles

Notre définition du risque: le risque est la potentialité de perte durable et significative de capital (actuel ou éventuel), tant sur le plan d’une valeur que du portefeuille.

Deux types de facteurs conduisent à des pertes durables de capital ou à des occasions manquées:
  • Des facteurs spécifiques / d'entreprise (également appelés risques non systématiques, idiosyncratiques ou diversifiables)
  • Des facteurs agrégés / de marché (également appelés risques systématiques / systémiques ou non diversifiables)